The Flowr Corporation réalise un financement par actions de 43,5 M$

Date de clôture : 8/8/2019

Valeur : 43,5 M$

Le 8 août 2019, The Flowr Corporation (TSX.V : FLWR) (OTCQB : FLWPF) (la Société ou Flowr) a conclu un placement par voie de prospectus simplifié (le placement) d’unités de la Société (les unités offertes). Un total de 10 610 000 unités ont été émises au prix de 4,10 $ CA l’unité, pour un produit brut total de 43 501 000 $. Chaque unité était constituée d’une action ordinaire et d’un demi-bon de souscription d’actions ordinaires.

Les unités offertes ont été vendues en vertu d’une convention de prise ferme conclue avec un syndicat de preneurs fermes dirigé par GMP Valeurs Mobilières S.E.C. et composé de BMO Marchés des capitaux, AltaCorp Capital Inc., Valeurs mobilières Clarus Inc. et Sprott Capital Partners L.P.

Flowr, par l’entremise de ses filiales, détient des permis de production et de vente de cannabis délivrés par Santé Canada et construit et exploite des installations de culture à grande échelle conformes aux BPF, dans lesquelles elle utilise ses propres systèmes de culture. Le produit net du placement devrait servir à financer en partie l’acquisition par Flowr des quelque 80 % de titres participatifs de Holigen Holdings Limited (Holigen) qu’elle ne possède pas déjà et le fonds de roulement nécessaire à la construction et à l’aménagement de certaines installations de culture et de production de Holigen et de la Société, ainsi qu’à répondre aux besoins généraux.

GMP Valeurs Mobilières était représentée par une équipe de BLG dirigée par Andrew Powers  et composée de Jason SaltzmanKrstina Skocic et Michael Brar.