Le 16 septembre 2021, Focus Financial Partners Inc. (NASDAQ : FOCS) (« Focus »), important regroupement de cabinets indépendants de gestion de patrimoine, a annoncé que Cardinal Point Capital Management Inc. et Cardinal Point Wealth Management, LLC (conjointement, « Cardinal Point ») avaient signé une entente définitive pour se joindre à Focus. La transaction, dont la clôture devrait avoir lieu au quatrième trimestre de 2021, est tributaire de l'obtention de l'autorisation réglementaire ainsi que de la satisfaction d'autres conditions de clôture habituelles.
Depuis 2009, Cardinal Point fournit des solutions personnalisées en matière d'investissement et de planification successorale, fiscale et financière à des familles et des particuliers fortunés, tant aux États-Unis qu'au Canada. Au cours des 12 dernières années, Cardinal Point s'est forgé une réputation de chef de file en matière de gestion de patrimoine transfrontalière grâce à son approche intégrée visant à répondre aux besoins complexes de ses clients. La transaction apporte une proposition de valeur unique à Focus tout en étendant sa présence au Canada.
L'équipe de BLG qui a représenté Focus était dirigée par Julie Mansi et comprenait Carlos Cerqueira, Steve Suarez, Sarah Gardiner et Joelle Kabouchi.